套期保值计算公式，企业套保率
套期保值计算公式？
套期保值利用套保比率，我们就可以计算出为现货做对冲所需的期货合约的数量，其计算公式为：对冲所需股指期货合约数量=现货量÷合约价值；
合约价值的计算公式为：股指期货的合约价值=期货指数×合约乘数。
套期保值又称对冲贸易是指交易人在买进（或卖出）实质上货物的同时，在期货交易所卖出（或买进）同等数量的期货交易合同作为保值。它是一种为不要或减少价格出现不利变化的损失，而以期货交易临时替代实物交易的一种行为。
什么是套保率？
套期保值率是指为了规避固定收益债券现货市场风险，套期保值者在建立交易头寸时所确定的期货合约的总价值和刚才保值的现货合同总价值当中的比率。确定适合的套期保值比率是减少交叉套期保值风险，达到好套期保值效果的重点。
套期保值比率是用于套期保值的期货合约头寸与被套期保值的资产头寸的比例。其公式为：套期保值比率H=（Cu-Cd）/(Su-Sd)。这当中，Cu是股价上行时期权到期日价值，Cd是股价下行时期权到期日价值，Su是上行股价，Sd是下行股价
解答套期保值比率？
上行股价＝股票现价×上行乘数＝60×（1＋25％）＝75（元）
下行股价＝股票现价×下行乘数＝60×（1－百分之20）＝48（元）
上行时到期日价值＝75－63＝12（元）
下行时到期日价值＝48－63＝－15（元）
套期保值比率＝（上行时到期日价值－下行时到期日价值）/（上行股价－下行股价）＝（12+15）/（75－48）＝1
优套期保值率计算公式？
套期保值利用套保比率，我们就可以计算出为现货做对冲所需的期货合约的数量，其计算公式为：
对冲所需股指期货合约数量=现货量÷合约价值
合约价值的计算公式为：
股指期货的合约价值=期货指数×合约乘数
怎样计算套期保值率？
5月10日美国出口商卖货60万加元，换算美元为0.8239*60万=49.434万美元。卖出6份11月10万加元期货合约，总价值60万加元，相当按11月远期汇率算，合约价值0.824*60万=49.44万美元。
到11月10日时，出口商拿到60万加元，换算成美元为0.821*60万=49.26万美元。
49.26-49.434=-0.174，基本上等同于出口商亏损0.174万美元。期货市场中，合约价值0.8201*60=49.206万美元。买入平仓操作后。49.206-49.44=-0.234，基本上等同于出口商在期货市场中赚了0.234万美元。
综合上面所说得出：0.234-0.174=0.06，通过该套期保值操作，出口商不仅保值还净赚0.06万美元。
假设不进行套期保值，则出口商因汇率波动损失0.174万美元。
