海龟交易法则分几步，海龟交易法则有用吗

海龟交易法是一个完整的交易系统包含成功交易所需的每项决策市场，头寸规模，入市，止损，离市，策略。市场决定买卖什么。头寸规模，买卖多少。入市什么时候买卖的决策一般称为入市决策。止损什么时候退出亏损头寸。离市什么时候退出赢利的头寸。策略如何买卖

我使用改良的海龟交易法，目前实盘操作中也是我主要的策略之一，也是我赚钱的主力策略。海龟交易法则是一套完整的交易系统是一套目前也不会过时的机械化趋势追踪交易系统。

海龟交易法则中涵盖了如何入场（破20日/50日新高/低），如何止损（两个ATR，每一次加仓后移动止损），如何加仓（每0.5ATR，加仓3次），如何资金管理（每一次亏损不能超出1%），如何止盈（回破10日/20日新低/高），还有行情过滤。海龟交易把系统需设计的每一个细节都做得很清晰。是一个具有正收益希望的可用交易系统。

海龟交易法则的缺点是，出场时需承受巨大的利润回撤。你需等到10日/20日低或高点反向突破才止盈。针对不是既然如此那，大的一波行情，可能会回吃掉大半的利润。但针对大趋势的行情，海龟的杀伤力巨大。

问题是，有多少人能严守纪律去执行这个系统？假设不可以严格遵循系统操作，那有哪些资格来评论这个系统？好的系统实际上随处都在，但能驾驭系统的人是凤毛麟角。

个人观点，欢迎交流。

要回题目作答主的问题 第一要说明海龟交易法则的来历：两位期货交易大师：理查德*丹尼斯与和比尔*埃克哈特，在1983年进行海龟交易试验。他们选择了23个人（分成两批进行海龟计划），这当中不少是新手，但很重视他们的智力和对交易的理解，他们被称为海龟。后面理查德*丹尼斯用了两个星期向海龟们传授期货交易的方式和交易系统。然后理查德*丹尼斯给每一个海龟10-2023万美元不等的资金供他们炒作（按照海龟的表现给资金），后面的4年中，他们获取了年均复利百分之80的收益（一说百分之100），海龟试验成为交易史上有名的试验。

不少人都觉得理查德*丹尼斯赢了，他证明了优秀的交易员是可以通过后天培养的。但是在《海龟交易法则》（海龟中成绩好的柯蒂斯*费思所著）却觉得：赌局只是以平局收场。理由是：23人里有大概1/3的人根本没有盈利或者被淘汰出局，而我个人觉得还有一个因素是作者不好意思明说的：23人是从1000多人里挑出来的，他们都是百里挑一的精英，明说就有自吹自擂的意味。

被传得神乎其神的海龟交易，实际上质却很简单，涵盖有：1、市场：买卖什么？2、头寸规模：买卖多少？3、入市：具体是什么时候买卖？4、止损：具体是什么时候放弃一个亏本的头寸；5、退出：什么时候退出一个盈余的头寸？6、战术：怎么买卖？在《海龟交易法则》里连引言/解释/备注在内总共唯有25页，而且，都是以前已经公开和成熟的策略。

实际上海龟交易的核心是统一性和完全一样性：成功的海龟都可以严格执行海龟交易法则，失败的海龟都不可以有效执行海龟交易法则。正如书中记录理查德*丹尼斯的语录：我说过不少次，你可以把我的交易法则登在报纸上，但没有人会遵循它们，重要是统一性和完全一样性。基本上每一个人都可以列出一串法则，而且，不比我们的那些法则差多少，但他们不可以给别人信心，而只有对法则充满信心，你才会坚持这些法则，就算遭遇逆境。

至于海龟交易怎么样，我想题主是想清楚海龟交易法则有没有可能用在交易上是吧？我的答案是：

1、原版海龟交易法则已经过时，不可以再用，我指的是详细的细节；

2、里面一部分方式可以拆解后使用（《海龟交易法则》里称为海龟积木），例如用ATR计算每单位的持仓就让我脑洞大开；

3、用交易系统进行交易的思路一直有效，值得每一位期货交易者奉为圭臬；

4、重要，要优先集中精力的是：统一性和完全一样性！统一性和完全一样性！统一性和完全一样性！重要的事情说三次！

附：我是海龟交易的信徒，对原版海龟交易法则做了改进，改用以均线金叉死叉为基础的交易系统，通过4年准备（过去4年年均收益百分之80，每一年百分之50-百分之100当中，大回撤25%，大回撤期6个月，已接近海龟的平均水平），有信心复刻海龟交易的奇迹，3月晚4月在本头条号启动海龟实盘直播。（3号的跳空破坏了均线，等均线恢复后启动）

欢迎对海龟交易有兴趣的朋友特别要注意关注、讨论，共同进步。

海龟(The Turtles)是一个闻名遐迩的交易者团体是由理查德.丹尼斯及其助手比尔.埃克哈特( Bill Eckhardt)于20世纪80年代培养训练的。在杰克D.施瓦格( Jack D. Schwager)《金融怪杰》( Market Wizards) 一书中，他们走进了公众的视野，导致了各位考生的注意。

目前，不少海龟交易员仍然成功地管理着资金，没有什么好反驳的，海龟们应用的仍然是他们20多年前学到的为原始版本的海龟交易法则。柯蒂斯.费斯，前海龟，在其著作《海龟交易法则》一书中总结了一部分策略。这是一个运用趋势交易突破的成功例子，我总结了一系列基本策略。

很简单。尽管其策略与其书中的主要内容略有不一样，但我讨论是为了说明这点一这本书中的基本策略是不错的。

目前，理查德.丹尼斯不可以再拓展这些策略，理查德，唐奇安( Richard Donchian)在20世纪60年代做过拓展，并在20世纪70年代公开阐述其拓展的功效和长处。这是大家现在都知道的唐奇安4周(20日)入口通道突破交易策略。

这是一个完美的有关成功方式的示例。它结构分明、合乎逻辑地表达了市场的运作，秉持趋势早时间是在动量或价格动量的观念。当市场处于上升的趋势，它相信高价会攀升到更高的价位。当市场处于下降的趋势，它觉得低价可能会造成更低的价位。这比较容易理解。没有比“在高点买进，在低点卖出”更简单的策略。

每日价格没有变量可言。在过去20个交易日中，没有人能在真正意义上改变其高价或低价。入口通道突破交易的客观性在于全部交易者都可以得到20日的高价和低价。目前，“20”日的数字或者“4”周的规则是一个变量，但是，自理查德，唐奇安在20世纪60年代发表自己的想法以来，其意一直未变。

尽管，“20”和“10” 日的数字可以被默认为变量，因为它们的确是，他们恪守自己默认的价值观念达40余载之久。“4周”法则基本上相当于无变量情况下的30天法则。故此，在我看来，突破进入法则是一条固定的并客观存在的法则。

然而即便交易者大幅改变了变量值，不难猜想这个策略还是可以保持盈利的，因为我所指的转变情况是指一个更大的突破入口通道。计算出20日的真实波幅依然不会困难，计算2%的交易账户余额也不困难。策略的资金管理止损点在很大范围的ATR变量值下也是有效的。

针对处于退出状态的人来说，交易者可以识别过去10日的高价和低价。如我所言，这个法则是简单客观的，也是度量盈利和希望值的简单方便工具。

此策略是在趋势交易中为成功和流行的交易法则之一，已面世40余年之久，这在交易中已然使用了相当长不短的一个时期了。我喜欢经过长时间检验的策略，也期望它可以把你在实践中的所见所得转变成取得成功的途径。目前，海龟交易法则存在的唯一问题，就是我在前文所提到的，交易时你不可以不仰仗大额账户。

理由有请看下方具体内容两点，第一，为了交易非常多的市场间的投资组合；第二，处理回撤。你需保证一个足够大的账户来保证一揽子市场组合正常运作，大多数情况下在20 ~ 30 个市场，因为市场很少产生趋势。就如我在前文中所提到的，尽管此策略在 在市场取得很大利润，但是在随后一年却在市场遭受了750 000美元的损失。故此你需一个大账户来处理可能出现的下滑。但是，总结历次经验来说，作为一个成功的策略，它还是很值得作作为例子子讨论的。

我在上面已经总结了不少方式，也和各位考生分享了为什么我觉得回调趋势交易是简单的。我还讨论了为什么我觉得劣质的趋势和回调工具会使如此多的趋势交易者碰见困难。如你所知，我觉得“主观的和“非独立的”是交易中忌讳的字眼。我讨论了我认可的制胜方式的基本属性，并我将海龟贸易策略作作为例子子。

在结束对方式的讨论以前，我想与你们分享一部分更深入的例子:一是举例说明怎样才算是一个客观的趋势工具；二是举例说明使用主观回调工具危险的因素。我们从一个客观的趋势工具启动说起。

海龟交易的主要内容有：

1、海龟交易的核心不在于交易法则的本身，而是要：（1）从整体看待交易，（2）克服各自不同的认识和了解偏差，（3）交易时不预测市场，而是以简单的交易系统为核心，（4）严格执行交易系统，以上4点这才是海龟交易的核心；

2、原版海龟交易有21个品种是当时美国期货市场流动性好的品种；

3、原版海龟交易是做趋势跟踪的，用的是以理查德*唐奇安入口通道突破系统为基础，稍作改动的交易系统；

本号今天刚发布了原版海龟交易法则（原版内容一字不差），请关注并阅读。

海龟交易法则，著名的趋势跟踪交易系统，日线级别的大行情基本上都能跟踪住，撞见起伏很大的通胀-通缩周期（08通缩，0910通胀）收益会很可观，撞见震荡市还需对品种有很大的选择能力。

海龟交易法则是将数学手段运用于投机市场的一种投资方法，海龟交易法则主要有六大核心点，分别是：

1.市场—买卖什么

选市场：海龟交易法则采取了一种市场过滤法，叫做趋势市场过滤器，唯有某个市场50天内的平均波幅超越了300天的平均值时，即波动产生趋势，才可以考虑在这个市场做长时间交易；而针对50天内的平均波幅低于300天均值的市场，唯有小波动，就只可以考虑短时间交易。海龟采取的“趋势跟踪法”属于长时间交易，故此，我们只选前者-有波动趋势的市场。

2.头寸规模—买卖多少

买卖多少既影响多样化，又影响资金管理。多样化就是努力在很多投资工具上分散风险，并且通过增多抓住成功交易的机会而增多赢利的机会。正确的多样化要求在各种不一样的投资工具上进行类似的（假设不是同样，）下注。（可能性问题：顺势组合比单一品种容易分散风险提升成功率。）大多数交易新手在单项交易中冒太大的风险，就算他们拥有其他方面有效的交易风格，这也大大增多了他们破产的机会。

3.入市—什么时候买卖

海龟用两个有关的系统入市，这两个系统都以唐奇安的入口通道突破系统为基础。突破，定义为价格超越特定天数内的高价或低价。系统一—-以20日突破为基础的偏短线系统（价格超越前20天的高价或低价）系统二—-以50日突破为基础的较简单的长线系统（价格超越前50天的高价或低价）

4.止损—什么时候退出亏损的头寸

长时间来看，不会止住亏损的交易员不会获取成功。有关止损，重要，要优先集中精力的是在你建立头寸以前，你已经预先确定退出的点位。假设市场的波动触及你的价位，你就一定要每一次都毫无例非本地退出。在这一立场上摇摆不定后可能会造成灾难。海龟以头寸风险为基础设置止损。任何一笔交易都不可以产生2%都的风险。

5.离市—什么时候退出赢利的头寸

海龟的离市：

系统一离市针对多头头寸为10日低价，针对空头头寸为10日高价。假设价格波动与头寸背离至10日突破，头寸中的全部单位都会退出。

系统二离市针对多头头寸为20日低价，针对空头头寸为20日高价。假设价格波动与头寸背离至20日突破，头寸中的全部单位都会退出。

海龟在入市时大多数情况下不会设置离市止损指令，但会在日间盯着价格，但凡是交易价格穿过离市突破价，就启动打电话号码下离市指令。什么时候退出赢利头寸的问题针对系统的收益性是至关重要的。